ANALİZ- Piyasalarda Bugün (QNB Invest) [FNC-NEWS]

• 16.06.2026 08:32

BIST-10014.446,42 %3,64

TAHVİL41,76 %1,01

USD/TL46,2812 %0,02

EURO/TL53,7337 %0,14





EURO/USD1,1602 %0,15

ALTIN4.336,37 %0,16

HAM PETROL82,71 %0,34

S&P 5007.554,29 %1,65





GRAM ALTIN6413,12 %0,43

TR 10 YILLIK TAHVİL FAİZİ33,03 %2,31

VIOP ENDEKS KONTRATI16759,000 %4,16

ABD 10 YILLIK TAHVİL FAİZİ4,480 %0,44












 












16

HaziranSalı



BIST 100, anlaşma gelişmeleri ile son bir ayın en yükseğinde?








 



 




BIST 100: Endeks ABD-İran odaklı olumlu haber akışına bağlı olarak 14.350 direncinin hafif üzerinde açılış gerçekleştirdi. 14.200'ün üzerinde kısa vadeli alçalan kanal yukarı tamamlanmış oldu. 14.200 desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. 14.350 ilk planda destek haline geldi. 14.500'ün üzerinde 14.600 ve 14.700 dirençlerine yükselişin devamını görebiliriz. 14.200'ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir...



 



TL Bonolar: Tahvil-bono faizleri, anlaşmaya bağlı olarak artan küresel iştahı ile beraber geri çekildi. Gösterge tahvil faizi %41,76, 10 yıllık tahvil faizi %33,03 seviyesinde bulunuyor. Anlaşma sonrasında TL tahvil piyasasında alıcılı bir seyir görebiliriz. TCMB'nin yeniden haftalık ihalelerine dönmesi bu eğilimin ileri taşınması için öne çıkıyor. Gösterge tahvil faizinde %40,65, 10 yıllık tahvilde %32,00 direnç olarak takip edilebilir?



 



USD/TL: Dolar endeksinin geri çekilmesi ile beraber gelişmekte olan ülke para birimleri toparlanma gösterdi. Ancak TL görece geride seyir izledi. Dolar kuru 46,30 seviyesini de aşma çabası sergiliyor. Kurda genel olarak kontrollü bir şekilde yükseliş eğiliminin korunduğunu belirtelim. 46,20 ve 46,10 seviyeleri destekler konumunda iken, 46,30'un üzerinde 46,40 ve 46,50 sonraki dirençler olarak izlenebilir...



 



EUR/USD: Anlaşma gelişmesine bağlı olarak dolar küresel çapta güç kaybına uğrarken, parite 1,1570 direncini aşarak 1,16'nın üzerine yükseldi. Ancak parite 1,16'nın üzerinde yükselişini ileri taşımakta zorlanıyor. 1,1570'in üzerinde kalınması ile birlikte yukarı yönlü seyrin korunacağını söyleyebiliriz. Bu durumda 1,16'nın üzerinde 1,1650 ve 1,17 hedef direnç seviyeleri olarak takip edilebilir. 1,15 ise kısa vadeli dip seviyeye işaret ediyor?



 



Günün Öne Çıkanları:? ABD Başkanı Trump, İran'la sağlanan mutabakat kapsamında Tahran yönetiminin asla bir nükleer silah sahibi olmayacağına dair anlaşmaya vardığını belirtti...? ABD Başkan Yardımcısı JD Vance, ABD ve İran yönetimleri arasında sağlanan mutabakatın yalnızca geniş bir çerçeve sağladığını ve önemli ayrıntıların sonraki müzakerelerde belirleneceğini söyledi?? BOJ politika faizini beklentilere paralel %0,75'ten 1995'ten bu yana ilk kez olacak şekilde %1'e yükseltti. Böylece banka, 2024 yılında başlattığı para politikası normalleşme sürecini hızlandırmış oldu?? Petrol fiyatları Mart ayının ortasından bu yana en düşük seviyelerine geri çekildi...? Almanya'da ZEW endeksleri, ABD'de inşaat izinleri ve konut başlangıçları açıklanacak...




 



 


























12:00
Almanya
ZEW Ekonomik Beklenti Endeksi
Haziran
-6,0
-10,2





12:00
Almanya
ZEW Mevcut Durum Endeksi
Haziran
-77,0
-77,8





15:30
ABD
İnşaat İzinleri (aylık)
Mayıs
1,41 mln adet
1,42 mln adet





15:30
ABD
Konut Başlangıçları
Mayıs
1,44 mln adet
1,47 mln adet












 








 


ABD ve İran arasında barış anlaşmasına varılması sonrasında, resmi imza töreninin Cuma günü İsviçre'de gerçekleştirilmesi bekleniyor. Yayımlanan taslak metne göre, taraflar nükleer meseleleri kalıcı olarak çözüme kavuşturmak adına 60 gün sürecek kapsamlı bir müzakere süreci başlatacak. ABD ve İranlı yetkililerin çatışmayı sona erdirmek için ön anlaşmaya vardıklarını açıklaması ile birlikte petrol fiyatları Mart ayının ortasından bu yana en düşük seviyelerine geri çekilirken, küresel borsalar alımlarla karşılaştı. BIST 100 Endeksi haftaya %3 civarında 14.350 direncinin hafif üzerinde seyirle başladı. Endeks günü %3,6, bankacılık endeksi %5,1 oranında yükseldi. Endekste 13.900'ün üzerinde bant hareketi ve 14.200'ün aşılması ile kısa vadeli alçalan kanal yukarı tamamlanmış oldu. Böylece endekste yeni bir yükselen trendde kısa vadeli görünüm güçlendi. Diğer yandan endeksin orta vadeli kanalın üzerinde kalmayı başararak yukarı yönlü hareket sergilediğini belirtelim. Endekste 14.200 aynı zamanda 13.900-14.200 bölgesinde direnç seviyesine işaret ediyordu. Endeks geçtiğimiz haftalardaki yukarı yönlü ataklarda bu seviyeyi aşacak gücü kendinde bulamamıştı. 14.200 direncinin aşılması ile beraber destek haline gelirken, bu seviyenin üzerinde yükseliş eğiliminin devamını görebiliriz. Dolayısıyla da 14.200'ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade pozisyonları korunabilir. 14.500'ün üzerinde ise 14.600 ve 14.700 dirençlerine doğru yükselişin devamını görebiliriz. Savaş döneminde negatif ayrışan bankacılık, havacılık hisseleri anlaşma haberleri ile geçtiğimiz haftalardaki kayıplarını geri alma çabası gösteriyor. Bankacılık endeksinde kısa vadeli alçalan kanalın üzerinde görünüm güçlü. 18.000 ve 17.770 seviyeleri destekler haline geldi. 18.000'in üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. 18.400 ve 18.600 direnç seviyeleri olarak izlenebilir. TÜİK verilerine göre sanayi üretimi Mart'ta İran savaşının da etkisiyle daralmasının ardından Nisan'da güçlü artış kaydetti. Yıllık bazda sanayi üretimi Ağustos 2025'ten beri en yüksek seviyeye çıktı. Buna göre sanayi üretimi Nisan'da aylık %3,7, yıllık %6 artış gösterdi. Haftanın gündeminde yarın akşam Fed'in, Perşembe günü BoE'nin faiz kararı öne çıkıyor., ABD'de son dönemde istihdam verilerinde güçlenme gerçekleşirken, enflasyon oranları son üç yılın en yüksek seviyelerine ulaştı. Savaş dönemindeki enerji maliyetlerindeki artış mal ve hizmet fiyatlarının daha pahalı hale gelmesine neden oldu. Bu haftaki toplantıda Fed'in politika faiz oranı aralığını %3,50-%3,75 bandında sabit bırakması bekleniyor. Hatırlanacağı üzere geçtiğimiz yıl son üç toplamda 75 baz puanlık artırım gerçekleştiren Fed, bu yıl faizde bir değişikliğe gitmemişti. Kevin Warsh yeni başkan olarak ilk toplantısını gerçekleştiriyor olacak. Yeni Başkan'ın ABD-İran arasındaki anlaşma sonrasında para politikasının devamına yönelik olarak vereceği mesajlar önemli olacak.








 








 


BIST 100 Endeksi 13.900 olan sıkışma hareketinin direncini aşması sonrasında sonraki direnç seviyelerinin üzerine yükseldi. Jeopolitik gelişmelerle küresel risk iştahının artması endeksin performansına olumlu yansıyor. Bu sabah Asya borsaları ağırlıklı olarak artıda-karışık, ABD vadeli endeks kontratları yataya yakın bir seyir izliyor. Endekste 14.200'ün üzerinde kısa vadeli alçalan kanalın yukarı tamamlandığını belirtelim. 14.200 desteğinin üzerinde kısa vadeli yön yukarı görünüyor. 14.350 destek haline geldi. 14.500'ün üzerinde 14.600 ve 14.700 dirençlerine yükselişin devamını görebiliriz. 14.200'ün üzerinde trade amaçlı alım yapılabilir ve trade fırsatları değerlendirilebilir. Diğer yandan Borsa İstanbul pay piyasalarında açığa satış yasağının 26 Haziran seans sonuna kadar devam edeceğini belirtelim.








 








 


TL tahvil faizleri geçen hafta ABD-İran'ın anlaşmaya yakın olduğuna yönelik haber akışı ve TCMB'nin para politikasında değişikliğe gitmemesi (faiz artırımı gerçekleştirmemesi) ile birlikte yüksek seviyelerinden gevşeme eğilimi göstermiştir. Diğer yandan ABD tahvil faizlerindeki rahatlama bu eğilime destek verdi. Son durumda ABD ve İran'ın anlaşmaya varması birlikte petrol fiyatlarındaki geri çekilme ile küresel enflasyon beklentileri önümüzdeki dönemde düşüş gösterebilir. Küresel merkez bankaları son dönemdeki sıkı duruşuna yönelik söylemlerini yumuşatabilir. TCMB halihazırda likidite yöntemiyle gecelik borç verme faizinden fon sağlıyor. Ancak jeopolitik gelişmelerin ve piyasa şartlarının izin vermesi halinde TCMB yeniden haftalık repo ihalelerine dönüş yapabilir ve parasal koşullarını gevşetebilir. Anlaşma haberleri ile birlikte son aylarda baskı altında kalan TL tahvil piyasasında aksi bir durum olmadığı sürece toparlanmanın devamını bekleyebiliriz. ABD tahvil faizleri olumlu haber akışı ile düşüş gösterdi. Türkiye'nin 5 yıllık CDS risk primi geri çekildi. Son durumda 219 seviyesinde bulunmaktadır.








 








 


EUR/USD paritesi jeopolitik tarafta yaşanan olumlu gelişmeler ile beraber 1,16-1,17 bandına yükseliş gösterse de, bu aralıkta kalmakta zorlanıyor. Geçen hafta ABD Başkanı Trump ve İran tarafının anlaşmaya yönelik olarak olumlu ifadeler kullanması doların hafif güç kaybetmesine neden olmuştu. Buna paralel parite yeniden 1,1570 direncine yöneldi. Bu hafta ise anlaşma sağlandığının açıklanması dolardaki zayıflama eğiliminin ileri taşınmasını beraberinde getirdi. Böylece parite aşmakta zorlandığı 1,1570 direncinin üzerine yönelerek kısa vadeli görünümünü güçlendirdi ve 1,16'nın üzerine yöneldi. Ancak parite bu seviyenin üzerinde yükselişini ileri taşımakta zorlanıyor. Paritenin aynı zamanda 1,15 desteğinde kısa vadeli dip oluşumu gerçekleştirdiğini belirtelim. 1,1570'in üzerinde kısa vadeli yönün yukarı olduğunu söyleyebiliriz. 1,16'nın üzerinde 1,1650 ve 1,17 dirençlerine doğru yönelim gösterebilir. Dolar endeksindeki geri çekilme ile beraber gelişmekte olan ülke para birimleri toparlanma eğilimi sergiledi. TL ise geride performans gösterdi. Dolar kurunda kontrollü yükseliş eğilimi devam ediyor. Kur 46,30 direncinin üzerine hareketlilik içerisinde seyir izliyor. Kurda 46,20 ve 46,10 seviyeleri destek haline geldi. 46,30'nun üzerinde 46,40 ve 46,50 sonraki dirençler olarak izlenebilir.








 








 


Jeopolitik tansiyon ile kısa vadeli alçalan kanal içerisinde seyir izleyen ons altın bu hafta anlaşma gelişmeleri ile birlikte yukarı tepki gösterdi. Hatırlanacağı üzere ABD-İran saldırıları ons altının destek seviyelerinin altına düşüş göstermesini beraberinde getirmişti. Dolayısıyla da ons altın, 4000 dolara doğru gerilerken, Kasım ayından bu yana en düşük seviyelerini test etti. ABD Başkanı Trump'ın geçen hafta anlaşmaya ilişkin olumlu ifadeler kullanması ile ons altın fiyatları 4200 doların üzerine hareketlilik gösterdi. Ons altın son durumda ise anlaşmaya yönelik haber akışı ile beraber 4300 doların üzerine yönelmiş durumda. Ons altında kısa vadeli görünümün güçlendiğini söyleyebiliriz. 4250 dolar desteğinin üzerinde kısa vadeli yukarı yönlü trendde yükseliş devam edebilir. 4370 dolar ve 4400 dolar sonraki direnç seviyeleridir. Gram altında dolar kurunun genel desteği devam ediyor. Gram altın ons altına paralel hareketle 5970 TL seviyesine geri çekilmişti. Gram altın devamında bu seviyeden bulduğu destek sonrasında son durumda 6400 TL'nin üzerinde seyir izliyor. 6300 TL desteğinin üzerinde yukarı yönlü seyir devam edebilir. 6500 TL ve 6600 TL hedef direnç seviyeleri olarak izlenebilir.








 








 


BIST 100 Endeksi'nde 14.200 seviyesi destek olarak izlenebilir. Ağırlıklı olarak tahvil-bono ile Eurobond yatırımı yaparak belli oranda hisse senedi riski almayı isteyen yatırımcılar ise bu dönemde değişken fonları tercih edebilir.







 
Raporun tamamına buradan ulaşabilirsiniz.
ForInvest HaberBurada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.