Yetkili kuruluşlarca, katılma belgesi karşılığında tasarruf sahiplerinden toplanan kaynakların, katılma belgesi sahipleri adına, riskin dağıtılması ilkesi ve inançlı mülkiyet esaslarına göre, çeşitli sermaye piyasası araçlarına dengeli şekilde dağıtılarak verimlendirilmesini sağlayan kurumlara "Yatırım Fonu" denir.
Fon içtüzüklerinde belirtilmek kaydıyla, portföy değerinin aylık ağırlıklı ortalama bazda en az %25'ini, devamlı olarak mevzuata göre özelleştirme kapsamına alınan Kamu İktisadi Teşebbüsleri dahil Türkiye'de kurulmuş ortaklıkların hisse senetlerine yatırmış fonlar A Tipi, diğerleri B Tipi olarak adlandırılır ve fon tipleri fon türleri ile birlikte belirtilir.
Yatırım Fonlarının Avantajları
- Tasarruf sahiplerinin birikimleri profesyonel yöneticiler tarafından yönetilir,
- Portföye büyük meblağlı alım satımların gerçekleştirilmesi zaman ve para tasarrufu sağlar,
- Fon portföylerinde bulunan yatırım araçlarının çeşitliliği nedeniyle riskin azaltılması mümkün olabilmektedir,
- Küçük tasarruflarla temin edilemeyecek kazanç potansiyeli yüksek menkul kıymetlere yatırım yapılmasına olanak sağlar,
- Likit fonlar istenildiği anda, diğer fon türlerini ise 1-4 günde kolaylıkla ve ihtiyaç duyulan miktarda nakde dönüştürülebilir.
Yatırım Fonuna Yatırım Yapılırken Nelere Dikkat Edilmelidir?
Yatırım fonları, portföylerinde bulunan menkul kıymetlerin türlerine, portföydeki ağırlıklarına göre belli ölçülerde risk taşır. Piyasalardaki gelişmelere ve fiyat hareketlerine göre fon fiyatı artabileceği gibi düşebilir de. Yüksek potansiyel getirinin yüksek risk anlamına geldiği unutulmamalıdır. Yatırımcı fon tercihini yaparken, yatırım yapacağı fonun yönetim stratejisi ve risk derecesinin kendi yatırım tercihleri ve alabileceği riske uygun olup olmadığına karar vermelidir.
Yatırımcılar yatırım yapmak istedikleri fonlar hakkındaki temel bilgileri, yönetim stratejilerini ve alım satım esasları hakkında bilgi edinmelidir.
Yatırım fonunun geçmiş dönemlerdeki performansı incelenmelidir. Ancak fon portföyünün geçmiş dönemlerdeki getirisi gelecek dönemler için de aynı getirinin sağlanacağı anlamına gelmez.
Günlük fiyat dalgalanmaları yatırımcıların fon tercihini etkilememelidir. Likit fonlar dışındaki diğer tüm yatırım fonları orta ve uzun vadeli yatırım araçları olarak düşünülmelidir.
Yatırım Fonlarında Vergilendirme
Kurumlar Vergisi Kanununun ilgili maddeleri gereğince hem A ve hem de B tipi fonların portföy işletmeciliği sonucu elde ettikleri tüm kazançlar Kurumlar Vergisinden muaf tutulmuştur.
01 Ekim 2006 tarihinden itibaren yatırım fonlarının katılma belgelerinin ilgili fona iadesi sırasında işlemi gerçekleştiren banka veya aracı kurum tarafından elde edilen kazanç üzerinden hesaplanarak % 10 stopaj, satım tutarından kesilecektir. Zarar olması halinde stopaj uygulanmayacaktır.
Portföyünün en az % 51'i devamlı olarak İMKB'de işlem gören hisse senetlerinden oluşan yatırım fonlarının, bir yıldan fazla süreyle elde tutulan katılma belgelerinin fona iadesinden sağlanan kazançlar üzerinden stopaj uygulanmaz.
Tüzel kişilerin ise A ve B Tipi fonlardan fiilen elde ettikleri, ya da bilanço tarihinde portföyünde bulunup o günkü birim fiyatına göre değerlendirilmesi sonucu oluşan karlarını kurum kazancına dahil ederek vergilendirmeleri gerekir.
Portföyünün en az % 51'i devamlı olarak İMKB'de işlem gören hisse senetlerinden oluşan yatırım fonu katılma belgelerinden elde edilen gelirler yıl sonlarında değerlendirme dışı bırakıldığından, bu koşulu taşıyan fonlardan elde edilen gelirler tüzel kişilere vergi erteleme avantajı sağlamaktadır.
Yurtdışında kurulmuş olan yatırım fonlarından elde edilen gelirler ise, stopajın dışında kaldığı için, bu tür yatırım fonlarından elde edilen gelirler beyana tabidir.
Yatırım Fonları Alım Satım Esasları
Yatırımlarını profesyonel yönetime bırakmak isteyen yatırımcılarımız Oyak Yatırım ve ING Bank yatırım fonlarına Oyak Yatırım hizmet kalitesi ve güvencesiyle ulaşabilmektedirler.
Oyak Yatırım’ın kurucusu olduğu fonlar;
Alım-satımına aracılık ettiğimiz fonlar;
Tüm fonların; Oyak Yatırım seans salonu olan şubelerimizden, internet şubemizden(www.oyakyatirim.com.tr) ve Çağrı Merkezimizden (444 0 414) alım satım işleminin gerçekleştirilmesi mümkündür.